Показатели деятельности нпф рейтинг нпф по основным показателям деятельности

Основные показатели деятельности негосударственных пенсионных фондов

Сведения о формировании негосударственными пенсионными фондами средств пенсионных резервов и о выплатах за счет средств пенсионных резервов за 2016 год (Информация на основе Формы № 1 «Сведения о формировании негосударственными пенсионными фондами средств пенсионных резервов и о выплатах за счет средств пенсионных резервов»)

Сведения о размещении средств пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов в 2016 году (Информация на основе Формы № 2 «Сведения о размещении средств пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов»)

Сведения о средствах пенсионных резервов, учтенных на пенсионных счетах негосударственного пенсионного обеспечения в 2016 году (Информация на основе Формы № 3 «Сведения о средствах пенсионных резервов, учтенных на пенсионных счетах негосударственного пенсионного обеспечения»)

Сведения о поступлениях в негосударственные пенсионные фонды средств пенсионных накоплений и об их выбытии за 2016 год (Информация на основе Формы № 4 «Сведения о поступлениях в негосударственные пенсионные фонды средств пенсионных накоплений и об их выбытии»)

Сведения о застрахованных лицах, заключивших с негосударственными пенсионными фондами договоры об обязательном пенсионном страховании в 2016 году (Информация на основе Формы № 5 «Сведения о застрахованных лицах, заключивших с негосударственными пенсионными фондами договоры об обязательном пенсионном страховании»)

Сведения об инвестировании средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах в 2016 году (Информация на основе Формы № 6 «Сведения об инвестировании средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах»)

Сведения о структуре инвестиционного портфеля негосударственных пенсионных фондов по обязательному пенсионному страхованию за 2016 год (Информация на основе Формы № 7 «Сведения о структуре инвестиционного портфеля негосударственных пенсионных фондов по обязательному пенсионному страхованию»)

[1]

Отчет о передаче средств пенсионных накоплений, предназначенных для финансирования накопительной пенсии в 2015 году(Информация на основе Формы № 2 «Отчет о передаче средств пенсионных накоплений, предназначенных для финансирования накопительной части трудовой пенсии»)

Сведения о распределении дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах в 2015 году (Информация на основе Формы № 9 «Сведения о распределении дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, сформированных в пенсионных фондах»)

Сведения о выплатах за счет средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах, произведенных в отчетном году в 2016 году (Информация на основе Форма № 10 «Сведения о выплатах за счет средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах, произведенных в отчетном году»)

Основные показатели деятельности негосударственных пенсионных фондов

Сведения о формировании негосударственными пенсионными фондами средств пенсионных резервов и о выплатах за счет средств пенсионных резервов за 2015 год (Информация на основе Формы № 1 «Сведения о формировании негосударственными пенсионными фондами средств пенсионных резервов и о выплатах за счет средств пенсионных резервов»)

Сведения о размещении средств пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов в 2015 году (Информация на основе Формы № 2 «Сведения о размещении средств пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов»)

Отчет о передаче средств пенсионных накоплений, предназначенных для финансирования накопительной пенсии в 2015 году(Информация на основе Формы № 2 «Отчет о передаче средств пенсионных накоплений, предназначенных для финансирования накопительной части трудовой пенсии»)

Сведения о средствах пенсионных резервов, учтенных на пенсионных счетах негосударственного пенсионного обеспечения в 2015 году (Информация на основе Формы № 3 «Сведения о средствах пенсионных резервов, учтенных на пенсионных счетах негосударственного пенсионного обеспечения»)

Сведения о поступлениях в негосударственные пенсионные фонды средств пенсионных накоплений и об их выбытии за 2015 год (Информация на основе Формы № 4 «Сведения о поступлениях в негосударственные пенсионные фонды средств пенсионных накоплений и об их выбытии»)

Сведения о застрахованных лицах, заключивших с негосударственными пенсионными фондами договоры об обязательном пенсионном страховании в 2015 году (Информация на основе Формы № 5 «Сведения о застрахованных лицах, заключивших с негосударственными пенсионными фондами договоры об обязательном пенсионном страховании»)

Сведения об инвестировании средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах в 2015 году (Информация на основе Формы № 6 «Сведения об инвестировании средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах»)

Сведения о структуре инвестиционного портфеля негосударственных пенсионных фондов по обязательному пенсионному страхованию за 2015 год (Информация на основе Формы № 7 «Сведения о структуре инвестиционного портфеля негосударственных пенсионных фондов по обязательному пенсионному страхованию»)

Сведения о распределении дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах в 2014 году (Информация на основе Формы № 9 «Сведения о распределении дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, сформированных в пенсионных фондах»)

Сведения о выплатах за счет средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах, произведенных в отчетном году в 2015 году (Информация на основе Форма № 10 «Сведения о выплатах за счет средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах, произведенных в отчетном году»)

Основные показатели деятельности негосударственных пенсионных фондов

Сведения о формировании негосударственными пенсионными фондами средств пенсионных резервов и о выплатах за счет средств пенсионных резервов за 2013 год (Информация на основе Формы № 1 «Сведения о формировании негосударственными пенсионными фондами средств пенсионных резервов и о выплатах за счет средств пенсионных резервов»)

Сведения о размещении средств пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов в 2013 году (Информация на основе Формы № 2 «Сведения о размещении средств пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов»)

Отчет о передаче средств пенсионных накоплений, предназначенных для финансирования накопительной пенсии в 2013 году(Информация на основе Формы № 2 «Отчет о передаче средств пенсионных накоплений, предназначенных для финансирования накопительной части трудовой пенсии»)

Сведения о средствах пенсионных резервов, учтенных на пенсионных счетах негосударственного пенсионного обеспечения в 2013 году (Информация на основе Формы № 3 «Сведения о средствах пенсионных резервов, учтенных на пенсионных счетах негосударственного пенсионного обеспечения»)

Сведения о поступлениях в негосударственные пенсионные фонды средств пенсионных накоплений и об их выбытии за 2013 год (Информация на основе Формы № 4 «Сведения о поступлениях в негосударственные пенсионные фонды средств пенсионных накоплений и об их выбытии»)

Сведения о застрахованных лицах, заключивших с негосударственными пенсионными фондами договоры об обязательном пенсионном страховании в 2013 году (Информация на основе Формы № 5 «Сведения о застрахованных лицах, заключивших с негосударственными пенсионными фондами договоры об обязательном пенсионном страховании»)

Сведения об инвестировании средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах в 2013 году (Информация на основе Формы № 6 «Сведения об инвестировании средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах»)

Сведения о распределении дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах в 2012 году (Информация на основе Формы № 9 «Сведения о распределении дохода от инвестирования средств пенсионных накоплений, сформированных в пенсионных фондах»)

Сведения о выплатах за счет средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах, произведенных в отчетном году в 2013 году (Информация на основе Форма № 10 «Сведения о выплатах за счет средств пенсионных накоплений, сформированных в негосударственных пенсионных фондах, произведенных в отчетном году»)

Показатели деятельности НПФ: Рейтинг НПФ по основным показателям деятельности

Основные показатели деятельности НПФ за 2000 — 2011
Данные о пенсионных резервах, собственных средствах, участниках и т.д.
Уникальные возможности для анализа деятельности Фондов, участвующих в обязательном пенсионном страховании (ОПС).
По данным Инспекции НПФ при Минтруда России и ФСФР.
(по состоянию на 01.09.2011 г.)

«Лаборатория пенсионной реформы» представляет всем заинтересованным лицам свободный доступ к «Системе раскрытия информации о деятельности негосударственных пенсионных фондов».

«Система раскрытия информации» содержит базу данных основных показателей деятельности НПФ, действующих на территории Российской Федерации и имеющих лицензию Федеральной службы по финансовым рынкам Российской Федерации, обеспечивает любому пользователю быстрый доступ к основным показателям работы фондов и позволяет провести сортировку по любому из параметров. По каждому НПФ возможно получить данные о динамике основных показателей за последние несколько лет. По запросу на сайте может быть также размещена дополнительная информация о фонде и ссылка на его официальный сайт.

Надеемся, что наш проект поможет вам в ежедневной работе и позволит лучше ориентироваться в деятельности негосударственных пенсионных фондов и направлениях их работы.

Исходные данные для «Системы раскрытия информации о деятельности НПФ» предоставлены Банком России, Инспекцией НПФ при Минтруде России и ФСФР.

Рейтинг НПФ по доходности на 2018-2019 год по данным Центробанка

На странице вы найдете таблицу с негосударственными пенсионными фондами России отсортированными по доходности. Так же мы подготовили таблицу с рейтингом НПФ по надежности.

Основные показатели деятельности негосударственных пенсионных фондов 2018-2019 года и полную таблицу с данными можно скачать по этой ссылке.

Наименование НПФ	Участники*	Доходность**	Подробнее

* — количество застрахованных лиц (человек);

** — доходность (в %) размещения средств пенсионных резервов до выплаты вознаграждения управляющим компаниям, специализированному депозитарию и фонду.

Статистика НПФ

Негосударственные пенсионные фонды относятся к категории некоммерческих организаций. Они работают в сфере пенсионного страхования и подлежат государственному контролю. Статистика НПФ позволяет определить компанию с лучшими показателями доходности и финансовой устойчивости на рынке пенсионных накоплений.

Первые фонды

Первые негосударственные пенсионные фонды возникли в 90 годы. В 1994 году их количество достигло 350 шт. Однако позже численность фондов сократились из-за самоликвидации или слияния. В 1998 году был принят закон, регулирующий их деятельность. В 2014 году фонды были реорганизованы в акционерные общества. Позже предпринимались другие меры направленные на обеспечение пенсионных накоплений.

Какая статистика НПФ России в 2018 году? В стране функционирует 94 организации. Их деятельность подлежит обязательному лицензированию. Особенности хозяйствующих субъектов:

Принцип работы

Деятельность подобных организаций полностью прозрачна. После подписания договора с НПФ на управление накопительной частью пенсии, граждане могут знакомиться с ежегодной отчетностью о работе фонда на официальном сайте. Они также вправе указывать своих правопреемников по пенсионным накоплениям.

Статистика доходности НПФ отображается в рейтингах, которые ежегодно составляются Центробанком. Уровень доходности каждой компании зависит от инвестиционных проектов, в которых она участвует. Чаще всего они инвестируют средства в государственные ценные бумаги под гарантию высокой надежности. Узнать свой НПФ можно бесплатно на сайте Госуслуг.

Состояние рынка

Статистика НПФ 2017 года отмечает положительную динамику рынка. Число граждан, разместивших часть пенсии в НПФ, увеличилось на 4 млн. чел. Общее количество участников 34 млн.

Сумма пенсионных накоплений НПФ выросла за год на 14,3%. В начале 2018 года показатель превысил 2,4 трлн. руб. За три года их объем увеличился больше чем в 2 раза.

• 2,4 трлн. – пенсионные накопления;
• более 1,4 трлн. – другие активы.

Выбор компании

Доля активов НПФ России в финансовом секторе страны составляет около 4%. Показатель увеличивает их привлекательность для населения. Но не стоит торопиться переводить пенсию в негосударственные пенсионные фонды. Нужно изучить рынок. Следует обратить внимание на следующие факторы:

• степень надежности (заключение экспертов);
• период работы;
• стабильность показателей доходности;
• наличие крупных промышленных предприятий в составе учредителей.

Статистика ЦБ по НПФ позволяет изучать показатели доходности. Чтобы оценка деятельности фонда была объективной, нужно проанализировать показатели за несколько лет. Чересчур высокий процент доходности должен насторожить. Он свидетельствует о рискованных инвестиционных проектах, в которых участвует организация. Хорошим считается показатель доходности, который превышает уровень инфляции.

Лидеры рынка

Рейтинг НПФ России по статистике:

1. Сбербанк. Размер пенсионных накоплений – 470 млрд. руб.
2. ГАЗФОНД. Размер пенсионных накоплений – 457 млрд. руб.
3. БУДУЩЕЕ. Размер пенсионных накоплений – 283 млрд. руб.
4. ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ. Размер пенсионных накоплений – 253 млрд. руб.
5. САФМАР. Размер пенсионных накоплений – 192 млрд. руб.

На долю пяти компаний приходится 68% всех финансов НПФ. В 2017 году показатель был на уровне 57%. Одновременно наблюдается рост количества фондов с отрицательными показателями. В 2017 году ухудшилось положение 24% организаций. Причина – переход клиентов в более крупные фонды. Существенное сокращение накоплений демонстрируют следующие организации:

1. Телеком-Союз – на 10,6%.
2. Социальное развитие – на 10,2%.

Хорошие темпы прироста имеют три компании:

1. АВТОВАЗ – в 4 раза.
2. АЛЬЯНС – в 3,9 раза.
3. ФЕДЕРАЦИЯ – в 3 раза.

Доходность компаний

Статистика НПФ по доходности 2017 в году выделяет лидеров рынка:

Из крупных компаний наиболее высокие показатели имеет:

1. ГАЗФОНД – 9,5%.
2. ВТБ Пенсионный фонд – 9,1%.

В 2017 году убыточными оказались четыре фонда из ТОП-10:

1. ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ – 5,3%.
2. РГС – 2,9%.
3. БУДУЩЕЕ – 2%.
4. НПФ электроэнергетики – 1, %.

Отрицательная динамика может быть связана с просчетами инвестирования. Активы организаций были вложены в банк «Открытие», который подвергся санации. Однако большинство компаний сумели обеспечить доходность выше уровня инфляции. Медианный показатель составил 8,3.

[2]

Какая статистика доходности НПФ по годам? До наступления кризиса в 2008 году компании демонстрировали устойчивый рост объемов накоплений и количества участников. Например:

• 2005 год – накопительную пенсию в НПФ перевели 600 тыс. чел.;
• 2008 год – количество участников превысило 1,9 млн. чел.

Кризисный период принес фондам значительные убытки и выявил проблемы. Одна из них – гарантия доходности НПФ. На компенсацию потерь компании вынуждены были направить резервные фонды. В результате многие были вынуждены покинуть рынок. Данные по доходности ТОП-10 организаций России по годам:

НПФ «Электроэнергетики»		23,44	Подробнее
НПФ «Стройкомплекс»	38 755	2,20	Подробнее
НПФ «ОПФ им, В,В, Ливанова»	55 893	4,50	Подробнее
НПФ «Поддержка»		14,05	Подробнее
НПФ «Газпромбанк-фонд»		7,62	Подробнее
НПФ «Согласие»	370 872	10,45	Подробнее
НПФ «Альянс»	4 250	6,82	Подробнее
НПФ «Национальный НПФ»	284 929	8,02	Подробнее
НПФ «Гефест»	30 403	12,36	Подробнее
НПФ «ГАЗФОНД»		5,27	Подробнее
НПФ «БОЛЬШОЙ»	429 648	10,47	Подробнее
НПФ «БЛАГОСОСТОЯНИЕ»		6,11	Подробнее
НПФ «Сбербанка»	8 744 330	8,91	Подробнее
НПФ «Первый промышленный альянс»	31 853	9,50	Подробнее
НПФ «МОСПРОМСТРОЙ-ФОНД»		5,60	Подробнее
НПФ «УГМК-Перспектива»	92 487	8,83	Подробнее
НПФ «БЛАГОСОСТОЯНИЕ ЭМЭНСИ»		10	Подробнее
НПФ «Сибирский сберегательный»		9,97	Подробнее
НПФ «Волга-Капитал»	66 421	5,55	Подробнее
НПФ «Алмазная осень»	33 861	8,79	Подробнее
НПФ «Пенсионный фонд «Ингосстрах»		9,67	Подробнее
НПФ «ВТБ Пенсионный фонд»	2 661 873	8,94	Подробнее
НПФ «РГС»		9,48	Подробнее
НПФ «Негосуд. Сберегательный ПФ»		4,16	Подробнее
НПФ «Титан»		8,83	Подробнее
НПФ «АКВИЛОН»	9 674	6,38	Подробнее
НПФ «Сургутнефтегаз»	37 984	6,92	Подробнее
НПФ «ВНИИЭФ-ГАРАНТ»		8,57	Подробнее
НПФ «Корабел»		8,04	Подробнее
НПФ «Социум»	308 716	6,91	Подробнее
НПФ «Роствертол»	9 173	8,26	Подробнее
НПФ «Транснефть»	48 874	7,41	Подробнее
НПФ «Магнит»	228 437	0,68	Подробнее
НПФ «Империя»		7,93	Подробнее
НПФ «Авиаполис»		8,50	Подробнее
НПФ «АВТОВАЗ»		7,63	Подробнее
НПФ «Профессиональный»	20 599	0,65	Подробнее
НПФ Оренбургский «Доверие»		7,07	Подробнее
НПФ «Пенсион-Инвест»		5,70	Подробнее
НПФ «Атомгарант»		8,86	Подробнее
НПФ «САФМАР»	3 891 445	6,76	Подробнее
НПФ «НЕФТЕГАРАНТ»	1 473 140	11,34	Подробнее
НПФ «Достоинство»		6,37	Подробнее
НПФ «Пенсионный выбор»		8,58	Подробнее
НПФ «Доверие»	114 679	2,40	Подробнее
НПФ «Ингосстрах-Пенсия»		5,37	Подробнее
НПФ «АПК-Фонд»		10,19	Подробнее
НПФ «НЕФТЕГАРАНТ-НПО»		5,99	Подробнее
НПФ «ТРАДИЦИЯ»		2,47	Подробнее
НПФ «Образование»	101 045	-0,57	Подробнее
НПФ «ГАЗФОНД пенсионные накопления»	6 485 539	6,37	Подробнее
НПФ «Ханты-Мансийский»	134 255	3,04	Подробнее
НПФ «Владимир»	16 654	10,01	Подробнее
НПФ «Межрегиональный НПФ»		1,41	Подробнее
НПФ «Телеком-Союз»	15 737	-15,67	Подробнее
НПФ «Внешэкономфонд»		-8,01	Подробнее
НПФ «Губернский»		0,39	Подробнее
НПФ «Согласие-ОПС»			Подробнее
НПФ «НЕФТЕГАРАНТ»			Подробнее
НПФ «Атомфонд»	60 729		Подробнее
НПФ «ФЕДЕРАЦИЯ»	88 145		Подробнее
НПФ «Социальный Мир»		-0,01	Подробнее
НПФ «Социальное развитие»	83 157	-0,44	Подробнее
НПФ «БУДУЩЕЕ»	4 310 107	5,90	Подробнее
НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ»		-26,75	Подробнее
НПФ «Уголь»		-16,83	Подробнее
НПФ «Муниципальный»	—	—	Подробнее

Наименование фонда

Показатели надежности

Статистика НПФ показывает, что компанию для перевода денег из государственного пенсионного фонда, граждане выбирают обычно по доходности. Однако данный показатель не всегда стабилен. Он зависит:

В качестве основной характеристики следует рассматривать надежность НПФ. Она выражается:

• в финансовой устойчивости минимум пять лет;
• текущей платежеспособности.

Надежность фонда оценивается:

• по количественным показателям деятельности;
• географии охвата;
• клиентской базе;
• инвестиционным стратегиям;
• профессионализму и деловому потенциалу.

Одним из основных показателей надежности является отношение размера имущества, обеспечивающего уставную деятельность к объему пенсионных средств. Постепенное снижение его значения свидетельствует об уменьшении способности фондов компенсировать убытки и отсутствии должного контроля над страховым резервом.

Рост выплат

Статистика НПФ показывает, что темпы роста объемов выплачиваемых пенсий значительно опережают новые поступления. Выплаты в 2017 году выросли на 44%. В денежном эквиваленте – 8 млрд. руб. Тогда как пенсионные накопления увеличились всего на 14,8%. Наиболее крупные организации увеличили размеры выплат в 1,5–2 раза по сравнению с 2016 годом:

1. НПФ Сбербанка – в 1,8 раза;
2. САФМАР – в 2,6 раза;
3. БУДУЩЕЕ – в 1,4 раза;
4. ГАЗФОНД – в 1,3 раза.

Статистика НПФ России 2018 года выделяет ТОП-5 организаций по совокупности показателей:

1. Гефест.
2. Алмазная осень.
3. Национальный.
4. УГМК-Перспектива.
5. Первый промышленный альянс.

По числу участников лидируют:

1. АО Сбербанка – больше 6,8 млн. чел.
2. 2ГАЗФОНД – свыше 6,2 млн.
3. АО БУДУЩЕЕ – 4,4 млн.
4. ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ – 3,5 млн.
5. ОАО НПФ Росгосстрах (РГС) – около 3,2 млн. чел.

Рейтинги помогают повысить вероятность получения высоких доходов при выборе учреждения. Однако гарантировать их невозможно. Так как инвестирование средств осуществляется на длительный срок.

Показатели деятельности крупнейших НПФ за первый квартал 2017 года

Активно увеличивая вложения в акции, негосударственные пенсионные фонды (НПФ) не только повышают потенциальную доходность, но и увеличивают риски. Как следует из отчетности за первый квартал, четыре крупных фонда закрыли его с убытком. Такой инвестиционный результат во многом сформировала отрицательная переоценка по акциям и убытки от операций с валютой. Впрочем, эксперты указывают, что, сохраняя портфель, эту просадку с высокой вероятностью удастся отыграть до конца года, тогда как выход из рисковых активов сейчас чреват фиксацией чистого убытка.

Отчетность по отраслевым стандартам бухучета по итогам первого квартала текущего года ко вчерашнему дню раскрыли на своих сайтах большинство НПФ (55 из 69). Как следует из отчетов о финансовых результатах, с убытком от инвестиционной деятельности квартал закрыли сразу четыре крупных фонда — «Будущее» (основной бенефициар — Борис Минц), НПФ электроэнергетики и «ЛУКОЙЛ-Гарант» (среди бенефициаров — группа «Открытие») и НПФ «Газфонд» (учредители — «Газпром» и Газпромбанк). Несмотря на то что в отчетах отражены данные сразу по трем портфелям — собственных средств, пенсионных накоплений и пенсионных резервов, каждый из фондов по итогам квартала покажет и отрицательную доходность.

Минусовой результат фондов, как следует из отчетности, во многом был сформирован за счет отрицательной переоценки ценных бумаг и убытка от операций с валютой. Максимальный убыток от инвестиций по итогам квартала в 2,9 млрд руб. показал «Газфонд». На запрос о причинах такого результата и возможной диверсификации вложений в НПФ «Газфонд» вчера не ответили. «Снижение стоимости акций эмитентов из списка ММВБ в портфелях НПФ впервые не было компенсировано в достаточной мере ни депозитами, ни корпоративными облигациями»,— поясняет гендиректор НПФ «ЛУКОЙЛ-Гарант» Денис Рудоманенко. «Вложения в акции хорошо показали себя в 2015-2016 годах, однако за первый квартал 2017 года индекс ММВБ просел на 11%, что и привело к отрицательной переоценке»,— считает и гендиректор НПФ «Будущее» Николай Сидоров.

Отметим, каждый из этих игроков в 2016 году серьезно нарастил вложения в акции (в ряде случаев — в разы), сократив долю банковских активов. Согласно данным ЦБ, средняя доля акций в пенсионных накоплениях за четыре года выросла с 6,3% до 17,3%. Между тем в структуре пенсионных резервов, размещенной на сайте «Газфонда», на конец 2016 года более 50% составляли вложения в акции. Согласно актуарной отчетности других фондов-аутсайдеров, доля акций в портфелях пенсионных накоплений составляла по итогам прошлого года более 30%. Акции — источник повышенной доходности, но и повышенного риска. Как отмечает президент Национальной ассоциации пенсионных фондов Константин Угрюмов, НПФ в последние годы зарабатывали на корпоративных облигациях (их доля в совокупном портфеле пенсионных накоплений по данным ЦБ выросла с 34% до 50%), осторожно увеличивая долю акций. Он считает, что такая стратегия оправдана «в условиях снижении ставок по депозитам и ориентира по доходности «инфляция плюс», однако требует тщательной инвестиционной экспертизы и оценки рисков».

Впрочем, в фондах отмечают, что ориентироваться на промежуточные результаты клиентам не стоит. По словам господина Рудоманенко, «эффективность вложений целесообразно оценивать на более длительном отрезке». Николай Сидоров полагает, что «акции в течение года могут показать хороший рост, тогда как выход из этих активов сейчас — это фиксация прямых убытков». «До конца года, когда по счетам клиентов рассчитывается доходность, у фондов еще много времени как для того, чтобы как заработать фиксированный доход по депозитам и облигациям, так и для того, чтобы попытаться выправить ситуацию с акциями»,— уверен и управляющий директор по корпоративным рейтингам «Эксперт РА» Павел Митрофанов.

Как отмечают эксперты, в отличие от депозитов от просадки котировок не гарантированы не только акции, но и облигации. При этом годовые результаты во многом будут определяться политикой ЦБ в отношении снижения ключевой ставки. «Если не будет системных шоков и скачков на рынках энергоносителей, доходность вложений пенсионных фондов с высокой вероятностью в среднем может превысить целевую инфляцию (4%)»,— отмечает руководитель аналитической службы АНПФ Евгений Биезбардис. «В среднем премия при вложении в акции в сравнении с корпоративными бондами по итогам года может составить 5-10%. Раньше второго полугодия НПФ с высокой вероятностью не будут радикально менять структуру вложений»,— констатирует директор группы рейтингов финансовых институтов АКРА Юрий Ногин.

Рейтинг НПФ России 2017 по надежности и доходности

Согласно статистике Банка России прошедший год был для НПФ скорее благоприятным. Официальный рейтинг НПФ России 2017 по надежности и доходности по данным Центробанка России, опубликованным на сайте ЦБ РФ, после спада осенью-зимой 2015 года наблюдается небольшой, но устойчивый рост пенсионных накоплений в негосударственных пенсионных фондах Российской Федерации.

Опубликован обновленный рейтинг НПФ 2018 года, данный список можно считать устаревшим.

К концу 2016 – началу 2017 года общий объем вкладов увеличился на 3.1% и вырос до суммы свыше 2 триллионов рублей. В целом рынок пенсионных накоплений динамично развивается: слабые уходят, сильные остаются и объединяются друг с другом. Если ещё год назад действовало 77 НПФ, то к 2017 году их осталось всего 43, а первая десятка лидеров осталась практически без изменений. В целом общий объем накоплений НПФ Российской Федерации достиг 3.3 трлн рублей.

Рейтинг НПФ России 2017 года разбит на две таблицы – по надежности (согласно размеру капитала) и доходности (темпу прироста пенсионных накоплений).

Данные основаны на официальной отчетности НПФ за первый квартал 2017 года, опубликованной на сайте Центробанка.

Рейтинг надежности НПФ 2017 года

Один из ключевых признаков надежных НПФ – размер капитала. Всего на пять самых больших НПФ приходится почти две трети от всего капитала, а на первую десятку – 83% от общего объема вкладов. Согласно официальным таблицам отчетности, как и ранее, с большим отрывом от второго места лидирует гигант Сбербанк, и общий объем накоплений продолжает расти. За истекшие 9 месяцев он вырос на 44,2%! Не удивительно для «дочки» самого надежного банка России.

Второе и третье места рейтинга («Газфонд» и НПФ «Благосостояние») по общему объему вкладов отстают от Сбербанка на 50-100 млрд рублей, а четвертое и пятое («Будущее» и «Лукойл-Гарант») почти на 150-200 млрд.

Однако рейтинг НПФ «Самфар» продемонстрировал самый мощный рост накоплений– за прошлый год они увеличились в 6 раз. Это позволило фонду совершить резкий скачок вверх на 11 ступенек и занять шестую позицию в рейтинге. Немудрено, что количество клиентов у «Самфара» тоже увеличилось более чем в 10 раз. Причина такого мощного роста – консолидация пенсионных фондов группы «Бин».

В целом НПФ демонстрируют положительную динамику – еще у трех НПФ («Согласие», «Доверие» и «Сургутнефтегаз») накопления выросли более чем вдвое.

Рейтинг доходности НПФ 2017 года

Однако «самый большой» не значит «самый доходный». Самым выгодным для клиентов стал ЗАО «КИТФинанс негосударственный пенсионный фонд» (12,29%), потом следуют три: («НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления», «Наследие», «Промагрофонд») с доходностью от 12,21% до 12,19%.

Отрадно, что достаточно большое количество НПФ получили дохода больше, чем съела инфляция (за 6 месяцев 2017 года она составила 2.3%). А доходность некоторых НПФ оказалась меньше инфляции.

Уровень доверия к НПФ, опрос НАФИ

Процент опрошенных, ответивших «полностью доверяю» и «скорее доверяю» на вопрос «Насколько вы доверяете негосударственным пенсионным фондам?».
Инициативный всероссийский опрос НАФИ проведен в июле 2017 г. Опрошено 1600 человек в 140 населенных пунктах в 42 регионах России. Возраст: 18 лет и старше. Статистическая погрешность не превышает 3,4%.

2008 (%)	2010 (%)	2012 (%)	2014 (%)	2015 (%)	2016 (%)
АО НПФ Сбербанка	-27,34	11,31	7,84	2,67	10,70	9,60
ОАО НПФ Газфонд	-26,86	11,84	9,17	2,85	13,92	13,16
АО НПФ БУДУЩЕЕ	-25,35	12,39	7,15	1,47	5,58	4,08
АО НПФ ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ	-18,09	9,99	7,56	8,95	8,96	8,23
АО НПФ САФМАР	-22,21	13,01	8,38	10,18	9,35	3,44
ОАО НПФ РГС	–	5,75	6,06	7,54	9,56	8,47
АО НПФ ВТБ	-11,15	11,54	10,99	4,72	10,76	10,30
АО НПФ Доверие	-17,70	11,71	3,31	7,54	12,27	7,38
АО НПФ Электроэнергетики	-15,00	11,51	7,77	9,04	8,46	8,94
АО НПФ Согласие	–	–	14,23	9,84	9,13	9,82

2012	2013	2014	04.2015	11.2015	07.2016	07.2017

В целом за 2017 год большинство НПФ России показали, что они умеют управлять пенсионными вкладами. Несмотря на девальвацию рубля доходность большинства из них выше, чем уровень инфляции. А какой НПФ является самым лучшим – надежный или доходный – решать только вам.

Показатели деятельности НПФ: Рейтинг НПФ по основным показателям деятельности

Основные показатели деятельности НПФ, получивших рейтинг надежности и успешности «Эксперт РА»

Свидетельство о регистрации средства массовой информации Эл № ФС 77-31428 от «07» марта 2008 г.
Выдано Федеральной службой по надзору в сфере массовых коммуникаций, связи и охраны культурного наследия

Показатели деятельности

Пенсионные накопления

Пенсионные накопления — средства 1 граждан, выбравших АО «НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления» в качестве страховщика по обязательному пенсионному страхованию. Они предназначены для финансирования выплат накопительной пенсии. Инвестирование пенсионных накоплений рассчитано на продолжительный срок, и анализировать его результаты рекомендуется за несколько лет.

Доходность пенсионных счетов застрахованных лиц в 2018 г.

[3]

Среднегодовая доходность пенсионных счетов застрахованных лиц за период 2005-2018 гг.

Составил прирост пенсионных накоплений от их инвестирования с 2005 по 2018 гг.

Доходность пенсионных счетов застрахованных лиц

19%

19%

19%

19%

22%

24%

15%

период	% годовых
2018	6,39
2017	7,31
2016	11,03
2015	11,07
2014	2,72
2013	6,39
2012	7,73
2011	0,93
2010	9,24
2009	22,6
2008	0,00
2007	3,96
2006	15,48
2005	16,35

Размер пенсионных накоплений

период	млн рублей
2018	505 784
2017	457 381
2016	165 091
2015	113 775
2014	62 853
2013	61 275
2012	40 018
2011	23 264
2010	8 539
2009	4 866
2008	2 508
2007	1 383
2006	705
2005	138

Клиенты фонда по ОПС

Период	Человек
2018	6 325 739
2017	6 225 306
2016	1 340 193
2015	1 047 410
2014	733 908
2013	736 232
2012	620 431
2011	440 772
2010	232 893
2009	174 708
2008	114 265
2007	61 910
2006	40 439
2005	12 730

Пенсионные резервы

Пенсионные резервы — средства 2 , сформированные за счет добровольных взносов физических и юридических лиц по договорам негосударственного пенсионного обеспечения.

Доходность счетов негосударственного пенсионного обеспечения

период	инфляция	доходность% 3
2018	4,26	5,57
2017	2,51	7,16
2016	5,39	10,47
2015	12,91	17,01

1 совокупность средств, полученных в виде отчислений из пенсионного фонда России, взносов застрахованного лица, государства и работодателя в рамках Программы государственного софинансирования пенсии, средств (части средств) материнского (семейного) капитала, направленных на формирование накопительной пенсии матери и дохода от инвестирования этих средств, предназначенных для исполнения обязательств фонда перед застрахованными лицами в соответствии с договорами об обязательном пенсионном страховании.

2 совокупность средств, находящихся в собственности фонда и предназначенных для исполнения фондом обязательств перед участниками в соответствии в пенсионными договорами.

3 3 данные по доходности счетов негосударственного пенсионного обеспечения за 2017-2018 гг. приведены по инвестиционной стратегии «Консервативная», которая предусматривает отдельный аналитический учет результатов размещения средств пенсионных резервов; данные по доходности счетов негосударственного пенсионного обеспечения за 2015-2016 гг. приведены по данным ОАО «НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления» (без учета НПФ, присоединенных в 2017 году в результате реорганизации).

За период 2004-2013 гг. учитываются данные деятельности по обязательному пенсионному страхованию НПФ «ГАЗФОНД».

Источники

1. 
   Профессиональная этика и служебный этикет. Учебник. — М.: Юнити-Дана, Закон и право, 2014. — 560 c.
2. 
   Смирнов; Петренко Политология; М.: Велби, 2011. — 336 c.
3. 
   Ключевые прецеденты ФАС Московского округа по налогам за 2009 год. — М.: Тимотиз Паблишинг Раша, 2010. — 512 c.
4. Акционерные общества в России. Словарь-справочник от А до Я. — М.: Дело и сервис, 2008. — 400 c.